工薪家庭怎样投资理财？

【专家解说】：　陈女士今年28岁，是某煤气公司的技术人员，目前月收入5500元，丈夫吴先生月收入3800元。他们现在有家庭积蓄15万元，分别是6万元的银行存款、5万元凭证式国债和4万元内部职工集资。两人结婚三年来一直住在租赁的房子里，看着房价和房租一个劲儿的上涨，他们想尽快买套属于自己的房子。可面对动辄数十万、上百万的购房款，他们倍感囊中羞涩，并且银行再次加息的消息铺天盖地，如果贷款买房的话，还款压力肯定小不了。所以，在购房问题上两人犹豫不绝，在房价走势、怎样贷款等方面想听听理财师的看法。 　　特约理财师：宗学哲，“全国首届家庭理财方案大赛 ”冠军、国内首部理财个案图书《变成有钱人并不难》的作者 　　理财分析 　　陈女士的家庭收入较高，且有一定积蓄，在目前房价不断上涨的情况下考虑购房，这一思路无疑是明智的。但是，买房也和买股票一样，有个购买时机的问题，在价格低的时候买，一个是省钱，再一个是扩大了赢利、升值的空间。反之，如果在房价“高处不胜寒”的时候买房，则很可能被“套牢”，这也就要求陈女士不能盲目购房，应对当地房产市场的走势进行分析或咨询相关专业人员，避免盲目购房带来的贬值风险。 　　另外，陈女士的资产配置基本合理，单位的内部集资想必会有较高的利息收益，目前有些单位把这种半明半暗的集资当成一种职工福利，陈女士可以继续投资。5万元凭证式国债也可以继续持有，国债具有稳妥、免税、利率高等优势，她可以持有至到期或购房时办理支取。其6万元银行存款有必要进行调整，因为如今存款利率太低，物价指数又居高不下，储蓄存款会造成家庭资产的缩水，所以，这6万元存款如果不立即用于购房的话，应转成其它收益高的投资品种。 　　理财建议 　　一、因当地房价的走势来考虑是否购房 　　这两年的房价可以说翻着跟斗往上涨，许多房产专业人士认为中国的房价还会持续上涨，但很多独立理财师则认为明年的房价会有一定的下跌，因为很多地区的房价都是“虚高”，许多房产公司把房子大量积压在手中，而对外总是说“仅剩n套”；新楼开盘，也总会有半夜来排队的“众多购房者”，形成了一个供不应求的假象。但实际上，随着银行对住房开发贷款的控制以及利率有望进入上升通道的实际，房产商在资金链出现问题而撑不住的时候肯定会降低售价；况且，多数购房者的收入并没有太大的上涨，社会的购买力是有限度的，因此，目前许多城市的房价很可能会出现回调。如果陈女士当地房价已经涨幅太大，她不用急着购房，可以看房价走势是否回落，同时也可以进一步积聚购房能力。不过，一个城市有一个城市的房价特点，如果当地房价没有被大幅炒作过，购房的增值潜力还是有的，决定是否购房应因地而宜，因时而宜。 　　二、如果打算贷款买房，应尽量降低筹资成本 　　如果陈女士经过分析之后，决定尽快买房，那就要尽量降低筹资成本。目前五年以上住房贷款的年利率为5.31%，如果央行宣布再次加息的话，年利率很可能会达到5.6—6%，所以贷款人的还款压力较大。为了减少成本，建议陈女士先借钱看看，如果亲朋好友在银行存有定期存款或国债，这时可以和他们协商借款，按照存款利率支付利息，并可以适当上浮，你能方便快捷地筹集到低成本购房资金，亲朋好友也可以得到比银行略高的利息，可以说两全其美。不过，这需要陈女士有良好的信誉，必要时可以找担保人或用房产证、股票、金银饰品等做抵押，以解除亲朋好友的后顾之忧。 　　自筹资金不足部分可以办理住房组合贷款。这种贷款是公积金贷款＋商业贷款的组合方式，先确定公积金贷款的额度，公积金不足部分再办理商业贷款。公积金贷款利率相对低一些，五年以上公积金贷款年利率为4.23%，选择这种组合模式会最大限度的减少贷款成本。 　　另外，如果考虑资金有限、地段位置、升值潜力等因素，陈女士也可以考虑购买二手房。本人前段时间帮一位朋友买了套二手房，买房之前我们先在报纸百姓信息栏、房产网站等媒体上广泛散发“求购二手房免中介”的小广告，结果联系电话被打爆。经过综合衡量，我们最终从100多套房子中选了一套小户型的，才十多万元，买过来接着倒手卖出就能赚钱。所以，购房时多看房，优中选优很重要。 　　三、如果暂缓买房，现有家庭资产适当调整 　　国债和集资继续投资外，6万元的银行存款可以适当调整：留1万元继续分定期、活期进行存储，其余5万元购买开放式基金。在目前基金品种增多、发行量增大的情况下，选择基金要看开放式基金的累计基金净值，也就是看这只基金的净值是不是在稳定增长、给投资者带来稳定的投资回报。目前，基金净值排在前几位有易方达平稳、南方稳健成长、嘉实增长等，陈女士可以集中购买一只或分散购买多只。这样，陈女士国债、内部集资加绩优开放式基金的投资组合会稳妥增值，再加上夫妻两人的后续收入，他们家庭的购房梦自然会越来越近。