如何看隆基的股东陕煤下场做光伏？

8月22日，陕煤集团黄陵矿业集团有限责任公司黄陵硅基新材料一体化产业项目可行性研究报告评审会在陕西省西安市顺利召开。

黄陵硅基新材料一体化项目拟选厂址位于陕西省延安市黄陵县双龙镇境内，项目总投资182亿元，占地2513亩，建设规模为10万吨工业硅，10万吨多晶硅，20GW单晶方棒+10GW单晶硅片。

项目建成后，可实现年销售收入214亿元，年利润总额119亿元。

第一，这个会议8月22号就开了，尽管昨天才有主流媒体披露，这个评审会又不涉密，市场早就知道了，已经充分反映在了相关股票的价格里面。

第二，陕煤(SH：601225)的这个项目既有硅料、又有硅片，影响的不仅有硅料企业，还有隆基绿能这种硅片企业。

第三，说陕煤进军光伏是隆基对通威进军组件反制的人，我建议你最好别玩股票了，太反智了。

其一，陕煤不仅干硅料，还干硅片，势必要与隆基形成结构上的竞争关系。

其二，陕煤是隆基(SH：601012)的股东，而不是隆基是陕煤的股东，而且陕煤一直在减持隆基股份，现在又要自己下场干活，人家陕煤就是出于自己利益考虑，跟隆基没有半毛钱关系。

第四，陕煤的这一举措战略上是正确的，从大周期来看，今年以煤炭为代表的旧能源出于历史大顶。

疫情+美联储加息缩表+俄乌战争等多重利空叠加对旧能源需求激增的现象不可持续，抓住这一波机会进行转型才是正确的选择。

第五，陕煤进军光伏提高了光伏的景气值，加大了光伏的内卷度，客观上也论证了特变电工战略上的正确性。

一个朝阳行业越来越多的玩家尤其是高质量玩家进来是好事，不要惧怕拥挤和内卷，害怕竞争和内卷的人和企业终究会成为loser。

通威(SH：600438)堪称“大卷成王”的典型案例了，不管是养鱼、干饲料还是搞硅料都能在内卷之中做到成本最低、效率最高，越卷越大。