2019年上半年煤炭行业发展简析

今年上半年，煤炭优质产能加速释放。2019年前6个月通过国家发展改革委、国家能源局核准的煤矿共有26处，均为大型及特大型煤矿，其中24处为新建项目，2处为改扩建项目（温家庄煤矿500万吨／年改扩建项目和芒来露天矿500万吨／年改扩建项目），26处煤矿净增产能约1．25亿吨／年；去年同期共核准13处煤矿，净增产能5050万吨／年，今年上半年通过核准的项目数量为去年的2倍，净增产能达去年2倍以上。

新核准产能主要集中于“三西”地区（山西、陕西和内蒙古）和新疆（26处中22处来自以上四省／区），仅内蒙古一地新获得核准煤矿达8处，产能4530万吨／年，净增产能4440万吨／年，占净增产能的约36％。

陕煤化集团的4处煤矿（小庄煤矿、曹家滩煤矿、小保当一号煤矿、小保当二号煤矿）获得国家发展改革委办公厅的审批，按设计生产能力生产，其中小保当一、二号煤矿以及曹家滩煤矿分别从800万吨／年的产能提升至1500、1300、1500万吨／年。此外塔山煤矿、高家梁煤矿等大型煤矿先后完成生产能力核定，产能获得大幅提升。

（二）落后产能继续有序退出

落后产能退出工作有序进行，供给侧结构性改革继续深化。继2016～2018年先后完成2．9亿吨／年、2．5亿吨／年和2．7亿吨／年去产能工作后，据不完全统计，2019年各省提出的去产能计划合计超过7000万吨／年，其中山西、贵州和河北提出的产能退出计划均超过了1000万吨／年，分别为1895万吨／年、1617万吨／年和1003万吨／年。

（三）煤炭供应保障能力加强

原煤产量稳步提升，国内供应保障程度进一步加强。根据中国煤炭工业协会数据，2019年1～6月全国原煤产量17．58亿吨，较上年增加约4502万吨，同比增长2．6％。仅2019年6月原煤产量达3．3 3亿吨，同比增长10．4％。

煤炭进口总量延续增长趋势，但动力煤和炼焦煤进口出现明显分化。根据海关数据，2019年1～6月累计进口煤炭及褐煤约1．55亿吨，较去年同期增加899万吨，同比增长6．2％。

动力煤进口出现回落，2019年1～6月动力煤累计进口约3769万吨，同比减少3．9％；炼焦煤进口则出现增长，2019年1～6月炼焦煤累计进口约3631万吨，同比增长25．8％。

铁路运量保持增长，浩吉铁路投运。2019年1～6月全国煤炭铁路发运量12亿吨，同比增长2．6％，煤炭交通运输保障能力进一步提高；其中国有重点煤矿发运量约5．91亿吨，同比增长3．9％，在总发运量中占比49．2％，较去年同期增加0．6个百分点。

大秦铁路上半年煤炭发运量约2．18亿吨，同比下降3．2％。此外，2019年9月28日，由内蒙古鄂尔多斯乌审旗浩勒报吉南站开出的万吨煤炭专列71001次，启程开往江西吉安方向，北煤南运大通道浩吉铁路（原称为蒙华铁路），该铁路规划年运输能力2亿吨以上，将打通“北煤南运”的运输瓶颈。

煤炭消费及下游产业情况

全国煤炭消费占比下降，商品煤累计消费量小幅增长。根据国家统计数据，上半年全国煤炭消费占比下降2．1个百分点；根据中国煤炭运销协会测算，2019年1～6月全国商品煤累计消费量19．4亿吨，同比增长0．9％。

四大煤炭消费行业煤炭消费增长情况分化。电力、化工行业煤炭消费小幅增加。根据中国煤炭运销协会测算，2019年上半年电力行业和化工行业煤炭消费量分别为10．4亿吨和1．5亿吨，同比分别增长0．1％和0．9％；钢铁行业和建材行业煤炭消费量增幅较大。2019年上半年钢铁行业和化工行业煤炭消费量分别为2．2亿吨和1．5亿吨，同比分别增长3．1％和0．7％。

（一）电力行业

电力生产增长态势放缓，清洁能源、火电发电量趋势分化。2019年上半年全国累计发电量33672．8亿千瓦时，同比增长5．4％，较上年同期增速下降2．5个百分点。

上半年火电累计发电量24487．1亿千瓦时，同比增长2．5％，较上年同期增速下降5个百分点，火电累计发电量占总发电量的72．7％，较上年同期下降2．1个百分点；其中，由于去年同期基数较高，5月份火电发电量出现负增长。

今年上半年降水较为丰裕，水电出力较前两年有明显好转，上半年水电累计发电量5137．8亿千瓦时，同比增长11．3％，较上年同期增速下降11．2个百分点，水电累计发电量占总发电量的15．3％，较上年同期增加0．3个百分点。

风电累计发电量1879．3亿千瓦时，同比增长9．7％，较上年同期增速下降17．8个百分点，上半年风电累计发电量占总发电量的5．6％，较上年同期增加0．2个百分点。

上半年太阳能累计发电量568．2亿千瓦时，同比增长33．0％，较上年同期增速下降14．8个百分点，上半年太阳能累计发电量占总发电量的1．7％，较上年同期增加0．4个百分点。

受经济下行压力影响，上半年电力消费增速出现较大幅回落，但但电力消费结构调整趋势未变。2019年上半年全社会用电量33980亿千瓦时，同比增长5．2％，较上年同期增速下降4．2个百分点。今年1～6月第一产业用电量345亿千瓦时，同比增长5．3％，扭转了去年同期负增长的下滑趋势；第二产业用电量23091亿千瓦时，同比增长3．4％，较去年同期增速回落3．2个百分点；第三产业用电量和城乡居民生活用电量继续维持高速增长，前者为5552亿千瓦时，同比增长9．5％，较去年同期增速回落15．6个百分点；后者为4993亿千瓦时，同比增长9．6％，较去年同期增速回落4．6个百分点。第三产业用电量和城乡居民生活用电量在全社会用电量结构中的占比继续提升，分别为16．3％和14．7％，较上年同期各增加0．6个百分点。第二产业用电量继续回落，在全社会用电量结构中的占比从69．2％降至68．0％。

（二）冶金行业

焦炭、生铁以及粗钢产量同比大幅增长。2019年上半年焦炭产量约2．34亿吨，同比增长6．7％；生铁产量约4．04亿吨，同比增长7．9％；粗钢产量约4．92亿吨，同比增长9．9％。

（三）建材行业

水泥、平板玻璃产量增长显著。2019年上半年水泥产量约10．45亿吨，同比增长6．8％；平板玻璃产量约4．62亿吨，同比增长6．8％。

煤炭市场

上半年动力煤价格回落，炼焦煤价格坚挺，无烟煤产地价格涨跌各异。

（一）动力煤

动力煤港口、期货价格回落，主产地价格分化。2019年1～6月秦皇岛港山西产动力末煤（Q5500）平仓价均值604．7元／吨，较上年同期下跌60．3元／吨，同比下跌9．1％；动力煤期货均价593．6元／吨，较上年下跌27．2元／吨，同比下跌4．4％。产地价格涨跌各异，山西动力煤价格下跌明显，蒙煤、陕煤小幅上涨；大同南郊弱粘煤（Q5500）坑口价（含税）均值427．4元／吨，较上年同期下跌27．9元／吨，同比下跌6．1％；朔州块煤（Q＞5200）坑口价（含税）均值493．9元／吨，较上年同期下跌8．1元／吨，同比下跌1．6％；受年初事故限产影响，陕西动力煤价格出现较大幅度上涨，陕西神木烟煤末坑口价（Q6000）均值436．95元／吨，较上年同期上涨23．4元／吨，同比上涨5．31％；内蒙古东胜原煤（Q5200）坑口价均值374．4元／吨，较上年同期上涨5．7元／吨，同比上涨1．5％。

（二）炼焦煤

港口炼焦煤价格分化，产地价格小幅上涨，期货价格继续上涨。2019年1～6月京唐港山西产主焦煤库提价（含税）均值1820．8元／吨，较上年同期上涨68．6元／吨，同比上涨3．9％；京唐港澳大利亚产主焦煤库提价均值1639．2元／吨，较上年同期下跌4．6元／吨，同比下跌0．3％。炼焦煤期货均价1303．5元／吨，同比上涨2．5％。吕梁柳林4号焦煤坑口价（含税）均值929．2元／吨，较上年同期上涨0．1元／吨。

（三）无烟煤

无烟煤产地价格涨跌分化。晋城沁水无烟末煤（Q6200）坑口价（含税）均值724．5元／吨，较上年同期上涨5．3元／吨，同比增长0．7％。阳泉无烟洗中块（Q7000）车板价（含税）均值1156．4元／吨，较上年同期下跌43．6元／吨，同比下跌3．6％。

煤炭行业布局和结构

（一）煤炭行业生产集中度不断提高

随着煤炭行业供给侧结构性改革深入推进，煤炭生产布局持续调整。新增产能主要集中在“三西一新”地区。

根据国家能源局最新产能公告（2019年第2号），截止2018年12月底，“三西”地区煤炭数量总和在全国煤矿总数中占比35．7％，较上期公告（截止2018年6月底）提高4．4％；三西地区（山西、陕西和内蒙古）煤炭产能总和在全国煤炭总产能中占比64．1％，较上期公告提高1．6％。“三西一新”区域内煤炭数量占到全国煤矿总数的近三分之一，较上期公告上升4．9％；“三西一新”区域煤炭产能占全国煤炭总产能的近70％。此外，“三西一新”单矿平均生产规模（产能）位居全国前列。内蒙古、新疆、陕西和山西单矿平均生产规模分别为239．20万吨／年、195．10万吨／年、192．11万吨／年和156．36万吨／年，分别位列本次公告内省（区）单矿平均生产规模的第3、4、6、9位。

随着“去产能”工作不断深入，东北、华东、华中、西南区域内煤炭生产规模延续下降趋势。

其中东北地区（黑龙江、吉林和辽宁）煤矿数量总和在全国煤矿总数中占比12．1％，较上期公告（截止2018年6月底）下降4．0％；东北地区煤炭产能在全国煤矿总产能中占比4．2％，较上期公告下降0．4％。

华东地区（江苏、安徽、福建、江西、山东）煤矿数量总和在全国煤矿总数中占比8．8％，较上期公告（截止2018年6月底）持平；华东地区煤炭产能在全国煤矿总产能中占比8．8％，较上期公告回落0．5％。

华中地区（河南、湖北和湖南）煤矿数量总和在全国煤矿总数中占比8．8％，较上期公告（截止2018年6月底）下降4．9％；华中地区煤炭产能在全国煤矿总产能中占比4．6％，较上期公告回落0．7％。

西南地区（四川、云南、贵州、重庆）煤矿数量总和在全国煤矿总数中占比27．6％，较上期公告（截止2018年6月底）增加4．0％；西南地区煤炭产能在全国煤矿总产能中占比7．9％，较上期公告增加0．2％。

此外，头部煤炭企业生产集中度不断提高。根据中国煤炭工业协会数据显示，2019年上半年全国煤炭产量前十名的企业产量合计约8．37亿吨，较上年增加1876万吨，同比增长2．3％。协会直报企业上半年产量12．8亿吨，全国煤炭产量前十名的企业产量占协会直报企业总产量的65．4％，较去年同期增加1．4个百分点。

（二）煤炭行业生产结构优化

小型煤矿数量下降明显、大型及特大型煤矿产能占比继续上升，煤炭行业结构持续优化。根据公告，截止2018年底，在生产煤矿中，大型及特大型煤矿共有823处，较上期公告增加1处；中型煤矿1002处，较上期增加8处。小型煤矿数量继续下降，为1548处，减少452处。大型及特大型煤矿数量占比约为24％，较上期公告提高约2％；小型煤矿数量占比约46％，较上期下降六个百分点。大型及特大型煤矿产能占比达到72％，与上期公告持平；小型煤矿产能占比约7％，较上期下降约1％。

煤炭行业投资和经营情况

煤炭行业固定资产投资回暖；规模以上煤炭企业利润总额回落，资产负债率小幅下降。2019年上半年煤炭开采和洗选业固定资产投资完成额同比增长24．0％，较上年增加22．6个百分点。2019年1～6月全国规模以上煤炭企业营业收入11697．3亿元，较上年同期增加402亿元，同比增加3．6％；利用总额（补贴后）1391．1亿元，较上年同期减少96亿元，同比下降6．5％；亏损企业亏损额207．9亿元，较上年同期增加43亿元，同比增加26．2％；资产负债率65．9％，较去年同期下降0．8％。

煤矿安全

煤矿安全生产形势持续稳定好转。今年1～6月，全国煤矿共发生死亡事故73起、死亡131人，同比减少44起、28人，分别下降37．6％和17．6％。连续32个月未发生特别重大事故。