日本光伏 G2.0 时代的商业模式预判

:1. 背景说明

1.1 市场稳步发展但增速逆向递减

但作为全球光伏商业化最彻底的优质市场之一，在经历了 2013～2016 年疯狂增长之后，日本光伏市场增长速度逐渐放缓，但依旧保持稳定的增长趋势。

1.2 政策引导与电力公司围堵强制市场商业模式转型

同欧洲光伏市场类似，日本光伏市场过去几年的繁荣完全依赖日本政府高额补贴电价政策，随着政府预算日益吃紧，以及各大电力公司对于光伏电站非理性增长的集体排斥，日本政府逐年削减光伏补贴电价，如下图所示

最新 2019 年新建项目光伏补贴电价如下：

从日本光伏市场产业链上 30 多家不同服务商（路条开发商、设备渠道代理商、EPC 安装商、运维服务商...）的采样调研结果判断，虽然光伏并网系统的商用价格大幅下降（主要是组件价格下降），但是，不论夏普、京瓷、日立、丸红这些国际巨头企业，还是只有几个员工的微小服务商企业，各环节服务商均表示上述电价已经无法满足终端用户对并网光伏系统的最低投资回报期望门槛值，即 IRR=5%。

因此，日本光伏市场正处于一个时代交替的节点，G1.0 时代并网发电换取高额补贴电价商务模式已经走到尽头，新的 G2.0 时代商务模式正在迸发初生的光芒。

2. 日本光伏 G2.0 时代的商业模式预判

作为日本新能源市场风向标的 TOKYO PV EXPO 展会，人流趋势和场馆人流密度数据可以作为最明显的市场转型指示牌。2019 年 2 月 27～3 月 1 日 PV EXPO 展会，在光伏、风电、生物能、储能等多个展馆中，储能展馆人流密度之高远超其他展馆，几乎达到摩肩擦踵排队进场观展的地步。是什么原因吸引众多业内人士蜂拥涌入此场馆参观洽谈？

日本经济产业省（METI, Ministry of Economy, Trade and Industry）在逐步降低传统并网光伏市场补贴的同时，也在积极规划未来日本新能源世界的布局和方向，其中在新能源发电侧，储能系统的应用明确列入政府规划当中。

随着科技和制造成本的不断优化，光伏系统占成本最大份额的光伏组件单价已降到1.6RMB/W，储能系统占成本最大的锂电池单价（磷酸铁锂）也降到 1.0～1.2RMB/wh，二者联合降本为储能子系统引入光伏系统批量商用创造了条件；

此外，日本电价在全球市场偏高，也为日本光伏新能源向 2.0 时代跃进创造了机会。此点我们会在下一章进行数据化测算。

因此，政策引导、系统总成本下降、高值电价三重因素成为日本新能源时代变迁的动力，对于光伏应用三大主力场景（户用、商用、地面电站），其中分布式（户用/商用）系统并网发电获取高额补贴电价模式将向“光伏+储能”自发自用模式变迁；而传统地面电站系统功率输出波动可能会给电网潮流安全造成极大冲击，面对电力公司频繁限电弃光的阻力，也有必要配置潮流冲击抑制系统来突破电力系统引电上网的壁垒，储能系统成为当前唯一可选的配套解决方案。

3. 分布式储能系统成为热点的根源剖析

不论是 G1.0 时代的光伏独立系统还是 G2.0 时代的光伏+储能系统，能够吸引大批量用户投资的根本原因在于这两类方案应用后带给终端用户的商业投资回报吸引力。针对 2.0 时代的商业环境特点，日本政府不再对光伏发电系统进行高额电价补贴，转而对储能系统进行补贴。根据平成 31 年度「災害時に活用可能な家庭用蓄電システム導入促進事業費補助金」政策，拿到日本 SII 认证的储能设备，可以在应用中获得设备费用 33%，上限不超过 60 万日元的补贴；除此之外，日本各地方政府也会有不同的补贴政策，视地区而定，这里不一一详述。

此外，日本分布式户用阶梯电价政策是吸引客户投资储能系统目光的另外一个重要因素。如下图所示，普通户用民居安装 50A 电闸，月最低电费 1404 日元。用电电价分为三档，对应120KWh，300KWh 两个门槛，分别设立 19.52 日元/KWh，26 日元/KWh，30.02 日元/KWh 三个电价档位。这种政策对于电量消耗越大的用户施加负担越重。

参考上图日本关东地区某用户实际用电数据模型，我们按照一套已经使用满 10 年的 3KW 光伏系统增配一套新款 10KWh 储能系统为例进行测算，如下表所示，年节省电费为 83814 日元。能够节省电费，成为吸引用户投资的关键因素。

但是，节省的电费能够满足投资回报期望吗？笔者遇到绝大多数用户都表示不清楚这个问题，仅了解投资储能系统可以节省电费，至于具体的回报数据都没有概念。下面，就让我们来具体精算，看看这样的投资是否具备可行性。